SQLI : Acquisition du groupe EOZEN, cabinet de conseil Europ?en dans l'environnement SAP

SQLI


Acquisition du groupe EOZEN, cabinet de conseil

Européen dans l'environnement SAP

Le groupe SQLI annonce la signature d'un protocole d'accord pour l'acquisition de la totalité du capital du groupe EOZEN. Présent au Luxembourg, en Belgique, en France, aux Pays Bas et à Singapour, le groupe EOZEN est un cabinet de conseil haut de gamme positionné sur l'ensemble des offres SAP avec de fortes compétences métiers dans l'industrie de la vente détaillée, des médias et de la distribution d'énergie. Le groupe EOZEN figure ainsi parmi les 4 acteurs majeurs du conseil SAP au Bénélux.

SQLI prend une position de leader sur le conseil autour de SAP

S'appuyant sur environ 150 consultants, le groupe EOZEN devrait réaliser un chiffre d'affaires supérieur à 21 ME en 2007. Avec cette acquisition, qui fait suite à celle de Clear Value fin 2006, le groupe SQLI dispose désormais d'une offre de tout premier plan autour de SAP, couvrant l'ensemble des demandes des grands comptes en France et au Bénélux.

Avec EOZEN et Clear Value, SQLI vise ainsi un chiffre d'affaires de plus de 30 ME en consulting autour de SAP en 2008, ce qui positionne le groupe parmi les partenaires majeurs de l'éditeur en Europe.

En prenant significativement position au Bénélux avec la possibilité de s'appuyer sur une clientèle de grands comptes déjà fidélisée, le groupe SQLI s'ouvre d'intéressantes perspectives de croissance complémentaires sur de nouveaux marchés, autour de son expertise e-business.

Une opération financière très attractive : impact relutif attendu dès 2008

SQLI financera cette acquisition à 51 % en numéraire et 49 % en actions nouvelles SQLI. Le prix d'acquisition est fixé à 70 % du chiffre d'affaires d'EOZEN en 2007, auquel s'ajouteront potentiellement des compléments de prix basés sur les performances de croissance d'EOZEN en 2008 et 2009, payables uniquement si sa rentabilité opérationnelle est supérieure à 10 %.

La création des actions nouvelles, est soumise à la validation par l'AMF d'un document E (intégrant l'avis du commissaire aux apports) qui sera déposé au cours du premier semestre 2008, puis à l'approbation ensuite des actionnaires en Assemblée Générale.

Le paiement en numéraires étant irrévocable, SQLI consolidera EOZEN le 1er janvier 2008 au plus tard. L'intégration d'EOZEN devrait ainsi avoir un impact positif sur le bénéfice net par action dès 2008.

Un plan de développement 2006-2008 très bien engagé

Avec cette acquisition le groupe SQLI démarre l'exercice 2008 avec un volume d'affaires proforma de près de 145 ME et devrait, compte tenu de son potentiel de croissance organique, dépasser sensiblement son objectif initial de 150 ME à fin 2008 avec plus de 20 % de son chiffre d'affaires réalisé à l'international.

Le groupe SQLI donnera ainsi priorité en 2008 à la bonne intégration des 3 sociétés acquises récemment et à la poursuite de l'optimisation de ses marges. En s'appuyant sur les effets de leviers potentiels d'amélioration de la rentabilité liés à CMMI, à l'intégration de sociétés à forte valeur ajoutée et au développement rapide de l'offshore,

SQLI confirme son objectif d'une progression significative de ses résultats en 2008 en visant une marge opérationnelle ambitieuse de 10 %.

"Ce rapprochement avec SQLI présente de nombreuses complémentarités technologiques, commerciales et géographiques. Nous disposons ainsi des meilleurs atouts pour devenir le leader incontesté du conseil sur SAP dans chaque pays européen où nous sommes implantés. De plus, avec l'expertise e-business de SQLI, nous sommes au coeur de la convergence entre le web et SAP, qui sera l'une des clés de demain, et pour laquelle nous disposons désormais d'une avance concurrentielle forte", commentent Christian Smekens et Réginald Sion co-Présidents d'EOZEN.

" EOZEN dispose d'une forte image de marque et possède un portefeuille de clients de grande qualité. Cette acquisition répond parfaitement à notre volonté de renforcer la part de nos activités à très forte valeur ajoutée dans notre chiffre d'affaires. Elle nous permet d'acquérir rapidement une position de leader dans l'environnement porteur de SAP tout en étendant nos espaces de croissance en Europe " précise Yahya El Mir, Président de SQLI. "Par ailleurs, les objectifs de croissance de notre plan triennal 2006-2008 sont d'ores et déjà atteints, ce qui nous permettra de nous focaliser sur l'amélioration de nos marges en 2008 "

SQLI publiera son chiffre d'affaires 2007 le 14 février 2008 après bourse.

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