Virbac S.A. rel?ve ? 5,75 US $ par action le prix de son OPA

Virbac S.A. relève à 5,75 US $ par action le prix de son OPA sur les actions minoritaires de Virbac Corporation et proroge l'OPA jusqu'au 31 octobre 2006

Carros, France et Fort Worth, Texas – le 11 octobre 2006

Virbac S.A. (Euronext – Compartiment B / Code ISIN : FR0000031577) et Virbac Corporation (Nasdaq – VBAC) ont annoncé ce jour que Labogroup Holding, Inc., filiale indirecte à 100% de Virbac S.A. (" Labogroup ") a décidé de porter à 5,75 US $ par action en espèces, le prix de son Offre Publique d'Achat (" OPA ") portant sur l'ensemble des actions ordinaires en circulation de Virbac Corporation, au nominal de 0,01 US $, non encore détenues par Virbac S.A., Labogroup ou leurs filiales. Virbac S.A. a également annoncé que la date de clôture de l'OPA a été prorogée jusqu'au mardi 31 octobre 2006 à minuit, heure de New York.

Le nouveau prix proposé représente une augmentation de 9,5 % par rapport au prix initial de l'OPA et une augmentation de 38,6 % par rapport à la proposition initiale de 4,15 US$ faite par Virbac S.A le 13 décembre 2005. Virbac S.A. a annoncé qu'elle n'augmentera plus le prix d'achat au-delà de 5,75 US $ par action et a également indiqué qu'elle n'a pas l'intention de proroger la date d'expiration de l'OPA au delà du 31 octobre 2006. Les actionnaires ayant déjà apporté leurs actions à l'OPA recevront le nouveau prix d'achat de 5,75 US $ par action sans avoir à prendre de mesure particulière en vue de recevoir ce nouveau prix d'achat. Au 10 octobre 2006 à 17 heures, heure de New York, environ 3 254 821 actions avaient été apportées à l'OPA sans faire l'objet d'une rétractation.

L'OPA demeure soumise à la condition irrévocable que le nombre d'actions valablement apportées, ajoutées aux actions déjà détenues par Virbac S.A. et ses filiales, représentent au moins quatre-vingt dix pour cent (90 %) du nombre total d'actions de Virbac Corporation en circulation. En cas de succès, l'OPA serait suivie de l'absorption de Labogroup par Virbac Corporation. Les actionnaires restants de Virbac Corporation recevraient lors de cette fusion la même rémunération que dans l'OPA, soit 5,75 US $ par action.

Virbac S.A. a indiqué son intention d'adresser sans délai aux actionnaires de Virbac Corporation un complément à sa note d'information et de modifier sa déclaration d'offre et le document 13E-3 tels que déposés auprès de la Securities and Exchange Commission (la " SEC "), afin de prendre en compte le nouveau prix d'achat et tout autre changement pertinent.

BMO Capital Markets Corp. est le conseiller financier de Virbac S.A. et agit également en qualité d'établissement présentateur de l'OPA. Baker & McKenzie LLP est le conseiller juridique de Virbac S.A.

Houlihan Lokey Howard & Zukin et Latham & Watkins LLP sont respectivement les conseillers financiers et juridiques du Special Committee de Virbac Corporation.

Ce communiqué ne constitue pas une offre ou une proposition d'achat des actions de Virbac Corporation. L'OPA est réalisée uniquement par le biais de la note d'information et de son complément, et du courrier de transmission y afférent. La note d'information en date du 18 août 2006, le complément en date du 8 septembre 2006 ainsi que le nouveau complément quand ce dernier sera disponible, le courrier de transmission et tous autres documents peuvent être obtenus gratuitement sur simple demande auprès de : Morrow & Co., Inc., 470 West Avenue, Stamford, CT 06902, ou en appelant Morrow & Co., Inc. au numéro gratuit suivant : (800) 607-0088.

Les investisseurs et les actionnaires de Virbac Corporation sont invités à lire la déclaration d'offre et le document 13E-3 publiés sur le document TO, tel qu'amendé, la note d'information, ainsi que ses compléments, et tout autre document se rapportant à l'OPA et déposé auprès de la SEC car ils contiennent des informations importantes. Les investisseurs et les actionnaires de Virbac Corporation peuvent obtenir gratuitement ces documents et tout autre document déposé par Virbac S.A., Interlab S.A.S., Labogroup et Virbac Corporation sur le site Internet de la SEC sur www.sec.gov.

A propos de Virbac S.A. :

Fondé en 1968 et établi à Carros, près de Nice, Virbac S.A. est exclusivement dédié à la santé animale et occupe aujourd'hui la place de 9ème laboratoire mondial du secteur. Sa large gamme de vaccins et de médicaments permet la prévention et le traitement des principales pathologies des animaux de compagnie et des animaux d'élevage. Présent commercialement dans plus de 100 pays et disposant de 24 filiales hors de France, le groupe rassemble 2 500 collaborateurs. Virbac S.A. est coté à la bourse des valeurs de Paris (Euronext™) depuis 1985.

Ce communiqué est disponible sur le site Internet de Virbac S.A. sur www.virbac.com, et sur le site Internet de l'Autorité des marchés financiers sur www.amf-france.org.

A propos de Virbac Corporation :

Virbac Corporation, établi à Fort Worth, Texas, commercialise des produits vétérinaires sous les noms de marques de Soloxine®, C.E.T.®, Home Dental Care, la ligne Allerdem de produits de dermatologie, IVERHART™ PLUS Flavored Chewables, et Preventic®. Pour plus d'information sur Virbac Corporation et ses produits, vous pourrez consulter son site Internet sur www.virbaccorp.com.

Avertissements

Aucune communication ou information concernant l'OPA ne pourra être distribuée au public dans des juridictions autres que les États-Unis dans lesquelles des formalités d'approbation ou d'enregistrement sont requises. Aucune action n'a été (ni ne sera) entreprise dans les juridictions, autres que les États-Unis, où une telle action serait requise afin de permettre une offre publique. L'OPA et son acceptation pourraient être soumises à certaines restrictions juridiques dans certaines juridictions. Virbac S.A n'accepte aucune responsabilité pour la violation de ces restrictions par quelque personne que ce soit.

Ce communiqué, ainsi que les informations incluses ou incorporées par référence dans ce communiqué, contiennent des déclarations de nature prévisionnelle relatives à Virbac S.A. et Virbac Corporation. Ces déclarations s'appuient sur des attentes et des projections concernant des événements futurs et sont identifiables par l'utilisation de mots tels que "pourrait", "devra", "devrait", "attendre", "prévu", "planifier", "chercher", "avoir l'intention", "anticiper", "croire", "estimer", "envisager", "potentiel" ou "continuer" ou les expressions négatives construites à partir de ces mots ou tout mot comparable. Bien que nous pensions que nos plans, intentions et attentes soient raisonnables, il est possible que nous ne soyons pas en mesure de réaliser ces plans, intentions et attentes.

Le présent document ne constitue en aucune manière et ne fait pas partie d'une offre en France portant sur une catégorie d'actions de Virbac Corporation ou une offre ou invitation à acheter des droits ou actions de Virbac S.A. et aucun contrat ou engagement ferme ne pourra être pris sur la base d'extraits de ce document ou de l'ensemble de ce document pris dans son intégralité.

VIRBAC : La santé animale est notre passion

Euronext – Compartiment B / code ISIN : FR0000031577

Direction financière : Téléphone : 33 4 92 08 71 32

E-mail : [email protected] – Site internet : www.virbac.com

Personne à contacter chez Virbac SA : Michel Garaudet

Directeur Financier

Personne à contacter chez Virbac Corporation : Mme Jean M. Nelson

Vice Président Exécutif et Directeur Financier

1- 817-831-5030

Le communiqué dans son intégralité est disponible sur http://www.companynewsgroup.com