Ingenico annonce l'acquisition d'easycash, un leader des services de paiement en Allemagne

Ingenico annonce l'acquisition d'easycash, un leader des services de paiement en Allemagne


Une étape majeure dans le développement stratégique du Groupe

Neuilly sur Seine, le 25 septembre 2009 - Ingenico (ISIN : FR0000125346 - Euronext Paris : ING) annonce aujourd'hui l'acquisition de 100% d'easycash Beteiligungen GmbH, un leader allemand des services de paiement, pour une valeur d'entreprise de 290 millions d'euros.

La réalisation de cette opération est une étape majeure dans le développement stratégique d'Ingenico visant à positionner le groupe dans la chaîne de valeur des services de paiement, afin d'offrir des solutions autour des terminaux et de tirer parti de la croissance des transactions de paiement pour les prochaines années. Enfin, l'acquisition d'easycash permet d'augmenter la part de chiffre d'affaires récurrent sur un modèle de type paiement à la transaction.

Au cours des trois dernières années, easycash, détenue par Warburg Pincus, est devenu un acteur qui s'est fortement développé dans les services de paiement en Allemagne, l'un des marchés les plus prometteurs d'Europe en termes de potentiel de croissance. easycash couvre toute la chaîne de valeur du paiement, avec des services autour des terminaux, le traitement des transactions et les programmes de fidélité.

En 2008, easycash a réalisé un chiffre d'affaires[1] de 85,7 millions d'euros, dont 56% réalisé par le traitement des transactions, alors que le chiffre d'affaires réalisé par les services liés aux terminaux de paiement et les programmes de fidélité représentaient respectivement 29% et 15% en 2008.

Grâce à son positionnement dans la chaîne de valeur du paiement, easycash a réalisé une marge EBITDA ajustée1 supérieure à 20% en 2008. En 2009, easycash anticipe une forte croissance de son activité par croissance organique et externe en Allemagne. easycash devrait réaliser, pour l'ensemble de l'année, un chiffre d'affaires[2] pro forma de l'ordre de 100 millions d'euros, avec une marge EBITDA en croissance.

La transaction envisagée devrait avoir un impact positif sur le bénéfice net par action (avant allocation du prix d'acquisition) dès l'exercice 2010. Un certain nombre de synergies, notamment commerciales, ont été identifiées et résulteraient de l'augmentation nette du chiffre d'affaires liée à la vente de terminaux et de services de paiement.

Dans le cadre du financement de l'acquisition, Ingenico a négocié un crédit bancaire de 270 millions d'euros structuré auprès d'un syndicat de banques, dont 210 millions d'euros dédiés au financement de l'acquisition d'easycash et 60 millions d'euros destinés au financement du besoin en fonds de roulement. Ce crédit se substituera au crédit syndiqué actuel à la réalisation de la transaction.

La réalisation de l'opération sera soumise à l'autorité anti-trust allemande, Bundeskartellamt. L'opération doit par ailleurs recueillir l'avis du comité d'entreprise d'Ingenico SA.

Philippe Lazare, Directeur Général d'Ingenico, a commenté : " L'acquisition d'easycash est une étape majeure dans le développement stratégique de notre Groupe. Elle nous permet d'accélérer notre présence dans les solutions de paiement et de développer notre activité en Allemagne, l'un des marchés du paiement les plus prometteurs en Europe. Enfin, cette acquisition est créatrice de valeur pour nos actionnaires, dès la première année. "

Siegfried Heimgärtner, Directeur Général d'easycash, a ajouté : "En partenariat avec Warburg Pincus, nous avons rapidement développé easycash en renforçant nos positions, et nous sommes extrêmement reconnaissants de leur soutien. L'intégration dans Ingenico nous offre l'opportunité unique d'améliorer notre position sur le marché allemand et de nous appuyer sur la réputation et la présence mondiale d'Ingenico pour accompagner nos clients et nous développer à l'international. "

Jeremy Young, Directeur Général de Warburg Pincus en Europe a dit : "Notre expérience dans le financement d'entreprises technologiques et le développement des sociétés en croissance a permis à easycash de connaître une période de croissance significative, aussi bien organique qu'à travers des acquisitions, consolidant ainsi sa position de leader sur le marché allemand du paiement. Notre expérience avec easycash illustre notre stratégie d'investissement growth en cohérence avec notre portefeuille de participations en Allemagne. Nous sommes très fiers d'avoir accompagné le management d'easycash dans l'établissement de leur position robuste sur le marché allemand du paiement. L'intégration dans le groupe Ingenico permettra à easycash de poursuivre son développement à l'international. "

CONFERENCE TELEPHONIQUE

Une conférence téléphonique en anglais sera organisée le 25 septembre à 14h30 (heure de Paris) pour présenter l'opération. Elle sera accessible en composant l'un des numéros suivants :

01 70 99 32 12 (depuis la France) et +44 (0)207 1620 177 (pour l'international).

Le présent document peut contenir des informations prospectives relatives aux perspectives, développements et stratégies futures d'Ingenico. Les informations prospectives recèlent par nature des risques et des incertitudes et ne constituent pas des garanties quant aux performances futures d'Ingenico. La situation financière et les résultats d'Ingenico ainsi que le développement des secteurs dans lesquels Ingenico opère peuvent différer de manière significative des informations prospectives mentionnées dans le présent document. En outre, même si la situation financière et les résultats d'Ingenico ainsi que le développement des secteurs dans lesquels Ingenico opère sont conformes aux informations prospectives mentionnées dans le présent document, ces éléments pourraient ne pas être représentatifs des résultats ou développements des périodes ultérieures. Ingenico ne prend aucun engagement de revoir ou confirmer les prévisions ou estimations des analystes ou de rendre publique toute révision d'informations prospectives afin de refléter les évènements ou les circonstances qui pourraient survenir postérieurement à la date du présent document. En outre, la survenance des risques décrits au Chapitre 4 du document de référence déposé par Ingenico à l'Autorité des Marchés Financiers le 22 avril 2009 sous le numéro D. 09-0297 pourrait avoir un impact sur ces informations prospectives.

Le présent document ne constitue pas une offre ou une invitation de vente ou d'émission ou une sollicitation d'achat ou de souscription d'actions d'Ingenico. Le présent document, ou une quelconque partie du présent document, ne saurait constituer le fondement, et ne doit pas être utilisé à l'appui, d'un quelconque contrat, engagement ou décision d'investissement.

La distribution du présent document dans certains pays peut faire l'objet de restrictions légales, les personnes qui viendraient à le détenir doivent s'informer quant à l'existence de telles restrictions et s'y conformer.

A propos d'Ingenico (ING)

Avec plus de 15 millions de terminaux en activité dans plus de 125 pays, Ingenico est un acteur majeur des solutions de paiements. Ses 2500 collaborateurs accompagnent les commerçants, les banques et les fournisseurs de services dans l'optimisation et la sécurisation de leur solution monétique, le développement de leur offre de services et l'accroissement de leurs revenus au point de vente. En 2008, Ingenico a réalisé un chiffre d'affaires pro-forma de 780 ME. Pour plus d'information : www.ingenico.com.

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|   ISIN code  |  Bloomberg|  Reuters|
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|  FR0000125346|     ING FP|   ING.PA|
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A propos d'easycash

easycash fournit des solutions de paiement aux points de vente depuis 1992. Acteur majeur des services de paiement, s la société a construit son succès en fournissant à ses clients des services et des produits adaptés à leurs besoins. Ils s'appuient sur easycash pour les solutions innovantes et une large gamme de services. La société, dont le siège est à Ratingen en Allemagne, emploie 350 collaborateurs sur trios sites, assure le traitement de plus d'un milliard de transactions par an, pour une valeur supérieure à E55 milliards et gère 215 000 terminaux de paiement. Pour plus d'information : sur www.easycash.com.

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|    INGENICO - Contact investisseurs   |         easycash - Contact        |  INGENICO - Contact presse  Warburg Pincus -Contact Presse|
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|  Catherine Blanchet                   |                   Agentur Grintsch|                  Max-Paul Sebag  Citigate Dewe Rogerson UK|
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|  Directeur des Relations Investisseurs|                   Public Relations|         Directeur Relations Publiques CEO  Sarah Gestetner|
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|  [email protected]      |            Marc Nagel / Arne Trapp|                [email protected]  Angharad Couch|
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|  Tel : 01.46.25.82.20                 |  Tel: +49-221/93 70 63 - 62 / - 54|             Tel: 01.41.44.68.56  Tel: +44 (0) 207 638 9571|
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|                                       |      E-Mail: [email protected]|                                                           |
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|                                       |                                   |                             Citigate Dewe Rogerson Germany|
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|  INGENICO - Contact investisseurs     |                 easycash - Contact|  INGENICO - Contact presse  Warburg Pincus -Contact Presse|
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|  Catherine Blanchet                   |                   Agentur Grintsch|                  Max-Paul Sebag  Citigate Dewe Rogerson UK|
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|  Directeur des Relations Investisseurs|                   Public Relations|         Directeur Relations Publiques CEO  Sarah Gestetner|
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|  [email protected]      |            Marc Nagel / Arne Trapp|                [email protected]  Angharad Couch|
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|  Tel : 01.46.25.82.20                 |  Tel: +49-221/93 70 63 - 62 / - 54|             Tel: 01.41.44.68.56  Tel: +44 (0) 207 638 9571|
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|                                       |      E-Mail: [email protected]|                                                           |
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|                                       |                                   |                             Citigate Dewe Rogerson Germany|
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|                                       |                      Steffen Rinas|                                                           |
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|                                       |          Tel: +49 (0) 69 90 500120|                                                           |
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Prochains évènements

Conférence téléphonique relative à l'acquisition d'easycash : le 25 septembre 2009 à 14h30 (Paris)

Publication du chiffre d'affaires du 3ème trimestre 2009 : le 22 octobre 2009

[1] Eléments financiers établis selon les normes comptables allemandes

[2] Prévisions de la direction d'easycash établies selon les normes comptables allemandes

Copyright Hugin

The appendixes relating to the press release are available on:
http://www.hugingroup.com/documents_ir/PJ/CO/2009/158587_88_5S38_20090925easycashFRFINAL.pdf

Information réglementée :
Type : Nouvelle information
Thème(s):
Communiqués au titre de l'obligation d'information permanente - Activité de l'émetteur (acquisitions, cessions...)


Ce communiqué de presse est diffusé par Hugin. L'émetteur est seul responsable du contenu de ce communiqué.